近日有消息称，中国金融监管机构启动银行风险检查，关注居民消费信贷；银保监会官网发布关于加快落实银行业和保险业对外开放举措，其中明确提出鼓励汽车金融、消费金融等各类银行业金融机构引进境外专业投资者。在公司及业务动态方面，消费金融行业正呈现银行系、产业系和电商系等多线扩张的发展格局。近期，多家持牌消费金融公司传来“补血”消息：4月27日消息，捷信消费金融宣布近日发行了总金额为15亿元人民币的第一期金融债券；4月26日晚间，马上消费金融宣布新一轮股东增资；招联金融获准进入银行间同业拆借市场。2018年影响消费金融的因素包括监管趋严、不良资产压力加大等。对银行而言，监管严厉检查消费贷款流入楼市和股市。对消费金融机构，“现金贷新政”禁止通过P2P、地方交易所等渠道融资。消费信贷等零售金融是各家银行发力重点之一。传统消费金融是指向各阶层消费者提供消费贷款的现代金融服务方式。在我国当前的宏观经济形势下，适时地出台相关管理办法是适应客观经济形势的趋势和需要的。从金融产品创新看，个人信贷业务是传统银行难以全面惠及的领域，建立专业化的个人消费金融系统，能够更好地服务于居民个体。消费金融普遍的特征是：单笔授信额度小、无需抵押担保、贷款期限短等。联合资信在一份评级报告中称，目前的消费金融公司主要专注于提供无抵押、无担保的小额消费贷款，由于个人征信体系尚不健全，粗放式的审批方式容易产生客户集体性违约风险，造成较大规模的坏账率，尤其是缺乏金融风险经验的非银行系消费金融公司，风险管理经验尚待积累。消费金融当前有很多乱象，如果不得到适当的治理，金融风险发展到金融传染风险的时候，整个市场就会很危险。例如，在当前的消费金融中，没有抵押物、没有担保人、没有信贷审核、没有风险防范措施等。我们以小额消费贷款常发生的问题为例，如何应对此类风险并且对其进行风险管理。在机构发行的小额消费贷款中，存在相当一部分固定比率的违约贷款。它们的特征是：这些借款人通常是没有收入或者收入极低，其信用度也极差。这部分人群构成了小额消费贷款的违约生力军。在这种情况下，我们应当如何应对此类的信用风险并对其进行风险管理呢？笔者认为：首先要筛选出去这部分固定比率的违约贷款；其次加强对剩余部分贷款的风险控制。我们下面就介绍几种对消费金融贷款进行风险控制的方案。首先要进行刑侦筛查：身份识别，剔除欺诈行为。对于那些带有刑事犯罪特征的劣质借款人，例如有的采用伪造身份与借款历史的借款人，要加强对他们的审核。必要的时候，成立一个专门的带有刑侦特性的审核部门，来审核整个证件、文件的真实性，或者采用电话问审的方式，来加强审核检验身份的力度。通过刑侦筛查环节，下一步是借助现代科技来自动化部分还款能力与还款意愿的审核过程，加严对整个贷款的审批流程，加强征信管理。这个环节是审核借款人的还款能力与还款意愿的。在普遍个人贷款审批环节中，有环节审核抵押物估值、收入证明、资金流水、资产情况等内容，虽然相对较简单，但是比起小额消费贷款，情况还是要好些。当前的小额消费贷款的信用审核非常宽松，几乎没有正规的审核过程。这在无形间促进了违约贷款人群的扩大。如果能够加强贷款审核，这个问题就可以获得相应的解决。借助现代科技，机构可以从收入、信用历史、还款意愿等多个方面，来加强对发放贷款的审核。例如，这群人的特征是没有收入或者收入极低，人们可以针对此特征特别要求他们出示经过认证的收入证明，并检验其具体真实的支出情况等，在此基础上做出判断，加强审核。由于小额消费金融收益率相对较低，所以发放此类贷款的机构大部分都追求的是低成本运作。在这里，我们建议开发一种低成本的信用评估产品。虽然现有的平台具备基于大数据的风控平台，但笔者认为，这些建立在过往消费历史的数据不足以对借款人的信用评级做出准确可靠的判断，其不足还是很多的。实际上，在信用评估领域，人的理解力起更重要的作用。人们可以采用部分流程自动化与人工评判相结合的方式，这样获得的评估结果能更佳。这方面的平台需要更加被优化。为了降低违约损失，发放贷款的机构还可以要求借款人出示抵押、购买违约贷款保险、提供担保人等方式，来降低潜在违约风险有可能带来的损失。由于消费金融以消费品借贷为主要特征，而消费品是不具备抵押物特征，它是被折旧的。所以我们建议，要求借款人出示被认证的抵押物证明。在这里，我们建议成立一个有资质的抵押物认证机构，由他们评估交付的抵押物，并出示证明。当消费贷款发生违约的时候，发放贷款的机构可以从抵押物处获得补偿，从而降低违约损失。对于有的借款人，例如无收入的学生，可以由他们有支付能力的监护人来做担保人。当消费金融借款人发生违约的时候，由担保人承担偿付贷款的任务。还有一个有效进行风控的办法是鼓励有资质的机构建立一个数据库，存储所有此类违约借款人的记录和信息，用以支持发放小额贷款机构对借款人做信用评估时使用。该数据库应当具备此类特征借款人的所有劣质信息。对于那些有支付能力，但是无意愿还款的借款人，请法律部门介入，强行要求其支付还款。最后，当前的消费金融领域存在一个误区，即将消费金融资产证券化，从投资人手中获取资金，将各类消费贷款打包成资产证券化产品。其危险在于，当前的消费贷款模式受制于其设计模型的缺陷和不完全，存在很高的违约风险。一方面，现行的消费贷款，尤其是小额消费贷款，缺乏合格的信用评估环节，几乎是任何人都可以从渠道中获取资金；另一方面，整个将消费金融资产证券化的流程中，缺乏风险控制的手段：既没有违约抵押，又缺乏违约保护方法。其中蕴含的信用风险是极高的。鉴于以上的观点，笔者认为，当前处理消费金融要慎之又慎。人们首先要关注和处理的是如何加强消费金融风险控制与管理的问题。只有先处理好这一事宜，才能实现消费金融丰富金融市场的最终意义。（作者系同济大学副教授）}

　　今年以来，消费金融领域监管不断趋严，监管部门多次发布新规完善金融消费者保护机制，加强营销行为监管，并且特别强调对消费者的权益保护，在贷款业务方面，严禁强制捆绑销售、不当催收、滥用个人信息等行为。同时，消费金融机构也在积极融入数字人民币生态圈，拓展全流程线上化数字人民币贷款的创新实践，推进消费金融行业数字化转型。　　金融业务必须持牌经营　　今年1月，国家发改委等九部门联合发布的《关于推动平台经济规范健康持续发展的若干意见》(下称《意见》)提出，在加强金融领域监管方面，强化支付领域监管，断开支付工具与其他金融产品的不当连接，依法治理支付过程中的排他或“二选一”行为，对滥用非银行支付服务相关市场支配地位的行为加强监管，研究出台非银行支付机构条例。规范平台数据使用，从严监管征信业务，确保依法持牌合规经营。落实金融控股公司监管制度，严格审查股东资质，加强穿透式监管，强化全面风险管理和关联交易管理。严格规范平台企业投资入股金融机构和地方金融组织，督促平台企业及其控股、参股金融机构严格落实资本金和杠杆率要求。完善金融消费者保护机制，加强营销行为监管，确保披露信息真实、准确，不得劝诱超前消费。　　在健全完善规则制度方面，《意见》强调，完善治理规则。修订反垄断法，完善数据安全法、个人信息保护法配套规则。制定出台禁止网络不正当竞争行为的规定。细化平台企业数据处理规则。制定出台平台经济领域价格行为规则，推动行业有序健康发展。完善金融领域监管规则体系，坚持金融活动全部纳入金融监管，金融业务必须持牌经营。　　艾瑞咨询报告指出，随着互联网金融平台的逐步持牌化与业务转型，预计将有大量业务份额转移至消费金融公司。据传化智联和千方科技公告披露，截至2022年9月末，蚂蚁消金公司资产总额1019亿元，净资产80亿元；今年前三季度营业收入32亿元，净利润11亿元，业绩有所改善。　　消费金融监管持续趋严　　《商业银行互联网贷款管理暂行办法》(下称《办法》)、《中国银保监会办公厅关于进一步规范商业银行互联网贷款业务的通知》(下称《互联网贷款通知》)发布以来，商业银行互联网贷款业务发展平稳，在服务中小微企业融资和居民消费等方面发挥了积极作用。7月中旬，为加强业务监管，提升服务质效，防范金融风险，进一步明确细化商业银行贷款管理和自主风控要求，中国银保监会印发《关于加强商业银行互联网贷款业务管理提升金融服务质效的通知》(下称《通知》)。　　具体而言，《通知》加强了贷款资金管理，贷款资金发放、本息回收代扣、止付等关键环节由银行自主决策，指令由银行发起。采用自主支付的，资金应直接发放至借款人银行账户；采用受托支付的，商业银行应当履行受托支付责任，将贷款资金最终支付给符合借款人合同约定用途的交易对象。商业银行应当自主完整保留贷款资金发放、本息回收等账户流水信息，主动加强贷款资金管理，并采取有效措施对贷款用途进行监测，确保贷款资金安全，防范合作机构截留、汇集、挪用。　　加强消费者权益保护。《通知》明确，商业银行应当将消费者权益保护嵌入到业务全流程，向借款人如实充分披露贷款主体、实际年利率、年化综合资金成本等信息，严禁强制捆绑销售、不当催收、滥用个人信息等行为。　　同时，《通知》称，商业银行互联网贷款存量业务过渡期至2023年6月30日止。过渡期内，商业银行互联网贷款新增业务应当符合《办法》《互联网贷款通知》和本通知要求。信托公司、消费金融公司、汽车金融公司开展互联网贷款业务，参照执行。　　据中国银行业协会发布的《中国消费金融公司发展报告(2022)》，截至2021年底，消费金融公司贷款余额突破7000亿元，达到7106亿元，同比增长44.2%；资产总额达到7530亿元，同比增长43.5%。　　监管联合借贷平台打击非法代理黑产　　8月，中国银行业监督管理委员会发布了《中国银保监会办公厅关于进一步加强消费金融公司和汽车金融公司投诉问题整治的通知》(下称《通知》)，提出要加强消费者教育和风险提示，严厉打击非法代理黑产。一方面鼓励银行业协会消费金融专委会、汽车金融专委会联合消费金融公司和汽车金融公司采取多种形式加大教育培训和政策解读宣讲力度，使消费者充分了解消费金融知识，引导理性消费，避免过度借贷。另一方面，鼓励机构加强科技赋能，消费金融公司和汽车金融公司要积极研发，通过科技手段预防、识别和及时制止非法代理投诉，使用语音质检模型、话术模版和声纹技术等，辅助客服坐席判断预警投诉风险，全面加强自身识别和防范非法代理黑产的能力。　　在行动上，马上消费金融股份有限公司(下称“马上消费”)作为一家负责任、有担当的消费金融机构，第一时间积极响应政策号召，依托自主研发数字科技和警企联动优势，支援各地警方有效打击金融领域的违法犯罪活动。今年6月，江苏警方与马上消费形成双向联动，马上消费凭借数字风控体系、利用数据进行碰撞比对，为警方提供在逃人员行踪线索。在不到一周的时间内，马上消费完成了数据比对工作，并将相关逃犯信息反馈给江苏警方。　　此外，今年3月，马上消费联合招联消金、捷信消金、中银消金、平安普惠、新网银行、重庆银行等40家单位，成立行业首个打击金融领域黑产联盟，形成打击金融领域黑产合力，共同构建稳定良好的金融环境。　　消费金融与数字人民币擦出新火花　　2020年10月，数字人民币从深圳开始启动了试点工作。期间，数字人民币试点进展火热，如今持牌消费金融公司也参与其中。12月14日，兴业消费金融官方微信公众号发布消息称，公司于12月12日上线数字人民币发放消费贷款业务并成功落地首笔贷款，成为福建省内首家实现数字人民币在贷款发放、本息扣收及客户还款全流程应用的消费金融公司。　　据了解，今年7月，兴业银行成为第10家数字人民币运营机构。兴业消费金融以此为契机，充分利用数字人民币的法偿性、秒转秒到、免手续费等特点，积极构建“信贷-支付-消费”闭环体系，为客户提供安全、便捷、实惠、多样化的贷款资金清结算服务。兴业消费金融表示，将大力推进绿色消费金融行动，助力消费金融可持续发展。　　公开资料显示，今年7月，中邮消费金融曾与中国邮政储蓄银行广州分行携手，实现数字人民币消费贷款场景在广州落地，拓展了全流程线上化数字人民币贷款的创新实践。中邮消费表示，中邮消费金融已成功通过数字人民币钱包发放“邮你贷”个人消费贷款，有利于充分发挥其离线、点对点、智能合约等优势，进一步实现数字金融闭环，推进消费金融行业数字化转型。　　在业内人士看来，未来将有更多持牌消费金融机构加入数字人民币生态圈，在提供多元化贷款发放方式的同时，助力地方经济发展，提升金融服务实体经济质效。（文章来源：信息时报）}